明確投資機會：廣深IDC產業(yè)市場前景剖析

  ICC訊 隨著數(shù)據(jù)時代的到來，數(shù)據(jù)中心高速發(fā)展，數(shù)據(jù)中心的建設正日益成為影響社會可持續(xù)發(fā)展的重點領域，廣深地區(qū)是全國經(jīng)濟最發(fā)達，人口最密集的區(qū)域之一，“東數(shù)西算”工程的啟動、廣深地區(qū)的數(shù)據(jù)中心政策的推出均是為了推動市場的規(guī)范化和合理化，以保證數(shù)據(jù)中心產業(yè)高質量的發(fā)展，更好的滿足數(shù)字經(jīng)濟需要。

  本篇文章基于《2021-2022年廣深及周邊地區(qū)IDC市場研究報告》(以下簡稱“廣深IDC報告”或“報告”)，從行業(yè)整體宏觀環(huán)境，市場供給，市場需求，運營情況，競爭格局五個方面對廣深及周邊地區(qū)IDC行業(yè)進行全景掃描。在區(qū)域維度上，分別研究分析廣州、深圳及周邊地區(qū)IDC產業(yè)發(fā)展情況。

  需求驅動下，廣深地區(qū)IDC市場規(guī)模快速擴大

  全國三大主要IDC市場中，廣深市場發(fā)展最快，近年來持續(xù)保持20%以上的增速。同時，廣東省數(shù)字經(jīng)濟產業(yè)發(fā)達，伴隨著未來數(shù)據(jù)量爆發(fā)式增長，區(qū)域IDC市場具有巨大的發(fā)展?jié)摿Α?

  1、2021年廣深及周邊地區(qū)IDC業(yè)務市場規(guī)模達164.1億元，同比增長19.5%

  近年來，廣深及周邊區(qū)域傳統(tǒng)IDC業(yè)務市場增長速度保持在20%以上。2021年，受到互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)需求增速放緩影響，市場規(guī)模為164.1億元，增速有所放緩。

  騰訊、華為、平安集團等大型互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)、制造企業(yè)、金融企業(yè)的所在珠三角區(qū)域經(jīng)濟發(fā)達，產業(yè)體系完善，大量數(shù)據(jù)中心需求帶動產業(yè)的發(fā)展。

  圖2016—2021年廣深及周邊地區(qū)傳統(tǒng)IDC市場規(guī)模(億元)

  2、短期內廣深及周邊地區(qū)IDC資源供給規(guī)模受限

  自2018年以來，廣深及周邊地區(qū)傳統(tǒng)IDC市場保持高速增長，至2020年市場機柜供給規(guī)模已經(jīng)遠超廣東省2025年規(guī)劃規(guī)模，同時受到能源政策影響，廣東省立即出臺相關政策進行調控，合理控制和優(yōu)化數(shù)據(jù)中心布局。2021-2022年除支持對現(xiàn)有資源進行整合及企業(yè)建設有邊緣計算自用需求的項目(1000個標準機柜以下的小型數(shù)據(jù)中心)外，原則上全省不再新增數(shù)據(jù)中心機柜。2023-2025年，如果全省已建數(shù)據(jù)中心上架率達到70%以上，根據(jù)供需情況，在確保全省能耗強度下降目標可完成的前提下，再考慮支持新建及擴建數(shù)據(jù)中心項目節(jié)能審查。

  3、中高時延業(yè)務往粵東西北轉移

  2021年廣東省停止新的數(shù)據(jù)中心項目審批后，核心城市廣州、深圳的IDC機柜供給受限，機柜資源愈加稀缺。同時廣州、深圳IDC需求旺盛，供需缺口將逐漸擴大，需求外溢到周邊地區(qū)。

  另外在政策方面，廣東省出臺的《廣東省5G基站和數(shù)據(jù)中心總體布局規(guī)劃(2021-2025年)》明確指出廣州、深圳原則上只可新建中型及以下的數(shù)據(jù)中心，承載第一、二類業(yè)務，第三類業(yè)務逐步遷移至粵東粵西粵北地區(qū)，第四類業(yè)務遷移至省外。

  4、互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)需求增速放緩，傳統(tǒng)行業(yè)需求逐漸爆發(fā)

  2021年全國互聯(lián)網(wǎng)用戶近10億，互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)發(fā)展逼近天花板。經(jīng)過多年高速發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)存在諸多問題逐漸暴露，多家大型互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)遭到反壟斷調查，國家多項政策的強烈實施，互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)發(fā)展迎來低谷。廣東省聚集了大批互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)，2021年互聯(lián)網(wǎng)百強中，廣東省有15個。互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)的整體走低，致使廣東省傳統(tǒng)IDC市場需求增速放緩。

  與北京、上海不同，廣深地區(qū)金融、制造業(yè)發(fā)達，華為、平安集團等制造業(yè)、金融業(yè)頭部企業(yè)較多，傳統(tǒng)行業(yè)需求旺盛。根據(jù)廣東省數(shù)字經(jīng)濟發(fā)展規(guī)劃，2020年以電子信息制造為代表的高端制造業(yè)產業(yè)為5萬億元，至2025年目標產值超過8萬億元。2020年軟件信息服務業(yè)收入為1.3萬億元，至2025年總收入目標超過2萬億元。傳統(tǒng)行業(yè)數(shù)字化智能化轉型產生的大量數(shù)據(jù)帶來大量數(shù)據(jù)中心需求。

  明確廣深IDC市場投資機會：隨時掌握市場動態(tài)，把握恰當投資機遇

  對于資方來說，市場規(guī)模的增長意味著投資利好，加上良好的投資政策環(huán)境，廣深IDC市場的投資機會眾多，不過，想要投資成功，還必須加強對具體投資對象的認知，掌握千變萬化的市場情況，把握恰當?shù)耐顿Y時機。

  如針對IDC市場中稀缺資源的投資，有可能成為稀缺資源的已有能耗指標IDC項目為例，在市場需求旺盛的情況下，審批通過的IDC項目將有機會擁有大量優(yōu)質的客戶資源，獲得較好的投資回報。

  或者是針對政策機會的投資，基礎設施REITs試點政策，有利于拓寬IDC行業(yè)投資路徑，提高整體回報率。廣東省積極落實基礎設施公募REITs在區(qū)域內的具體執(zhí)行辦法及規(guī)則，引導IDC REITs盡快落地，也為區(qū)域內資本進入提供更多的選擇，REITs有機會成為優(yōu)質的投資對象。