云端增長(zhǎng)熱潮：需求強(qiáng)勁，供應(yīng)挑戰(zhàn)與AI驅(qū)動(dòng)

  ICC訊 隨著2025年的到來(lái)，全球云計(jì)算市場(chǎng)正在經(jīng)歷前所未有的增長(zhǎng)。然而，這種增長(zhǎng)并非沒(méi)有其獨(dú)特的挑戰(zhàn)。根據(jù)最近的報(bào)道，盡管Alphabet、Microsoft等巨頭在2024年第四季度實(shí)現(xiàn)了顯著的云業(yè)務(wù)收入增長(zhǎng)，但由于面臨供給端的限制，這些公司難以完全滿足市場(chǎng)需求。

  強(qiáng)勁需求與供給瓶頸

  首先，盡管Alphabet和Microsoft的云增長(zhǎng)率略有下降——Google Cloud的增長(zhǎng)率從35%降至30%，Azure則從33%下滑到31%，但這并不意味著市場(chǎng)需求減弱。實(shí)際上，正如分析師所強(qiáng)調(diào)的那樣，這一現(xiàn)象主要是由于供應(yīng)側(cè)的問(wèn)題——企業(yè)無(wú)法跟上訂單的增長(zhǎng)速度。兩家公司的CFO均指出，他們正努力擴(kuò)大數(shù)據(jù)中心容量以應(yīng)對(duì)持續(xù)增長(zhǎng)的需求。例如，Alphabet CFO Anat Ashkenazi提到：“我們以比可用容量更多的需求結(jié)束了這一年”，而微軟的CFO Amy Hood也表達(dá)了類似的觀點(diǎn)，表明他們的云增長(zhǎng)受限于現(xiàn)有容量。

  為了支持這一擴(kuò)張，大型科技公司計(jì)劃在2025年大幅增加資本支出。例如，微軟宣布將投資80億美元用于數(shù)據(jù)中心擴(kuò)展，而Alphabet預(yù)計(jì)將在服務(wù)器和數(shù)據(jù)中心方面投入75億美元。整個(gè)超大規(guī)模數(shù)據(jù)中心市場(chǎng)的資本支出預(yù)期也在上升，預(yù)計(jì)到2025年底將達(dá)到3500億美元，這為NVIDIA等公司創(chuàng)造了實(shí)現(xiàn)200億美元數(shù)據(jù)中心收入的機(jī)會(huì)。Dell'Oro Group預(yù)測(cè)，到2029年，全球數(shù)據(jù)中心資本支出將以21%的復(fù)合年增長(zhǎng)率增長(zhǎng)至超過(guò)1萬(wàn)億美元。

  網(wǎng)絡(luò)基礎(chǔ)設(shè)施的重要性

  面對(duì)如此迅速的數(shù)據(jù)中心擴(kuò)展，網(wǎng)絡(luò)連接能力成為了另一個(gè)關(guān)鍵問(wèn)題。專家強(qiáng)調(diào)，除了電力短缺外，高速且低延遲的互聯(lián)對(duì)于維持性能至關(guān)重要。因此，Lumen、Zayo等長(zhǎng)途和中程網(wǎng)絡(luò)供應(yīng)商也在加大投資力度，以確保能夠支持不斷增長(zhǎng)的數(shù)據(jù)中心需求。例如，Lumen計(jì)劃在2025年內(nèi)將資本支出提高至43億美元，其中大部分資金將用于執(zhí)行與超大規(guī)模合作伙伴簽署的價(jià)值85億美元的公共云交易。此外，Zayo目標(biāo)是在2030年前為其網(wǎng)絡(luò)添加超過(guò)5000英里的光纖路線，并通過(guò)收購(gòu)Crown Castle的光纖資產(chǎn)來(lái)進(jìn)一步增強(qiáng)其網(wǎng)絡(luò)能力。

  AI引領(lǐng)的云增長(zhǎng)

  最后，值得注意的是，生成式人工智能（GenAI）技術(shù)正在成為推動(dòng)云服務(wù)收入增長(zhǎng)的主要?jiǎng)恿χ?。自ChatGPT發(fā)布以來(lái)，GenAI已經(jīng)貢獻(xiàn)了大約一半的云市場(chǎng)總增長(zhǎng)，無(wú)論是通過(guò)新的GenAI/GPU服務(wù)還是對(duì)現(xiàn)有云服務(wù)的人工智能增強(qiáng)功能。Synergy Research Group數(shù)據(jù)顯示，2024年全球云市場(chǎng)規(guī)模達(dá)到了驚人的3300億美元，比2022年增長(zhǎng)了約1020億美元。雖然AWS、Microsoft和Google Cloud占據(jù)了大部分市場(chǎng)份額，但一些較小或?qū)Ｗ⒂谔囟I(lǐng)域的云提供商，如CoreWeave，也開(kāi)始嶄露頭角。

  綜上所述，當(dāng)前云計(jì)算領(lǐng)域既面臨著巨大的機(jī)遇，也遭遇著不小的挑戰(zhàn)。隨著AI技術(shù)的發(fā)展，未來(lái)幾年內(nèi)云市場(chǎng)有望繼續(xù)快速增長(zhǎng)，但如何有效解決供給端和網(wǎng)絡(luò)基礎(chǔ)設(shè)施方面的挑戰(zhàn)將是各大云服務(wù)提供商需要共同面對(duì)的問(wèn)題。同時(shí)，這也預(yù)示著一個(gè)更加互聯(lián)和技術(shù)驅(qū)動(dòng)的未來(lái)，其中數(shù)據(jù)中心和網(wǎng)絡(luò)基礎(chǔ)設(shè)施的發(fā)展將成為核心競(jìng)爭(zhēng)力的關(guān)鍵所在。